-
بررسی روش های مونت-کارلو برای تقریب کارای ارزش در معرض خطر (var) و ارزش در معرض خطر شرطی (cvar)
جزئیات بیشتر مقاله- تاریخ ارائه: 1391/01/01
- تاریخ انتشار در تی پی بین: 1391/01/01
- تعداد بازدید: 1385
- تعداد پرسش و پاسخ ها: 0
- شماره تماس دبیرخانه رویداد: -
در ریاضیات مالی و بخصوص مبحث اندازه گیری ریسک های مالی، «ارزش در معرض خطر» یک اندازه ریسک شناخته شده و بسیار مورد استفاده در محاسبه ریسک یک سبد خاص از دارایی های مالی است. برای یک سبد معلوم، یک احتمال p و یک افق زمانی داده شده، «ارزش در معرض خطر» به صورت آن مقدار آستانه ای تعریف می شود که احتمال اینکه ضرر سبد در طول افق فوق از این مقدار بیشتر شود، سطح احتمال داده شده باشد. هزینه های محاسباتی برای بدست آوردن تخمین های دقیق از این اندازه ریسک با استفاده از روش شبیه سازی مونت-کارلو که یکی از روش های کارا در این حوزه می باشد، اغلب بالا است. یکی از دلایل این امر آن است که سبد مورد نظر ما شامل تعداد زیادی از ابزارهای مالی است و محاسبه ارزش هر کدام از این ابزارها، تلاش محاسباتی قابل توجهی را می طلبد و همچنین تعداد دفعاتی که سبدمان را باز-ارزشگذاری می کنیم تا تخمین دقیقی از توزیع ضرر سبد بدست آوریم، زیاد است. در این مقاله، توسط تقریب «دلتا-گاما» که بسط سری تیلر مرتبه دوم از عوامل ریسک زمینه ای است، ضرر سبد را تقریب می زنیم و این تقریب را برای طراحی تکنیک های کاهش واریانس به کار می بریم. مزیت استفاده کردن از این تکنیک ها این است که به طور قابل توجهی تعداد دفعات باز ارزشگذاری سبد را کاهش می دهد. ساده ترین روش تکنیک کاهش واریانس این است که تقریب دلتا-گاما را به عنوان متغیر کنترلی به کار بریم. همچنین دو روش دیگر کاهش واریانس یعنی «نمونه گیری مبتنی بر اهمیت» و «نمونه گیری لایه به لایه» را در چهارچوب تقریب دلتا-گاما به ترتیب برای انتخاب تغییر اندازه در نمونه گیری تغییرات در عوامل ریسک و به عنوان متغیر لایه بندی کننده استفاده می کنیم. نتایج عددی نشان می دهند که با ترکیب کردن این دو روش، گاهش واریانس بزرگتری را نسبت به روش متغیر کنترلی بدست آوریم.
مقالات جدیدترین رویدادها
-
استفاده از تحلیل اهمیت-عملکرد در ارائه الگوی مدیریت خلاقیت سازمانی و ارائه راهکار جهت بهبود
-
بررسی تاثیر ارزش وجوه نقد مازاد بر ساختار سرمایه شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران
-
بررسی تأثیر سطح افشای ریسک بر قرارداد بدهی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران
-
بررسی تأثیر رتبه بندی اعتباری مبتنی بر مدل امتیاز بازار نوظهور بر نقد شوندگی سهام با تأکید بر خصوصی سازی شرکت ها
-
تأثیر آمیخته بازاریابی پوشاک ایرانی بر تصویر ذهنی مشتری پوشاک ایرانی (هاکوپیان)
-
بررسی رابطه بین انعطاف پذیری فناوری اطلاعات و عملکرد زنجیره تامین
-
ارزیابی میزان آرماتورهای طولی و عرضی سازه های بتنی تقویت شده با frp تحت لنگر پیچش با روش اجزا محدود
-
تأثیر آموزش موسیقی بر پرورش خلاقیت دانش آموزان دوره ابتدایی
-
بررسی روابط بین هزینه های معاملاتی و رقابت بازار محصول با حق الزحمه حسابرسی
-
بررسی اثر آتش بر رفتار اتصالات ساده و گیردار در سازه های اسکلت فولادی به روش عددی
مقالات جدیدترین ژورنال ها
-
مدیریت و بررسی افسردگی دانش آموزان دختر مقطع متوسطه دوم در دروان کرونا در شهرستان دزفول
-
مدیریت و بررسی خرد سیاسی در اندیشه ی فردوسی در ادب ایران
-
واکاوی و مدیریت توصیفی قلمدان(جاکلیدی)ضریح در موزه آستان قدس رضوی
-
بررسی تاثیر خلاقیت، دانش و انگیزه کارکنان بر پیشنهادات نوآورانه کارکنان ( مورد مطالعه: هتل های 3 و 4 ستاره استان کرمان)
-
بررسی تاثیر کیفیت سیستم های اطلاعاتی بر تصمیم گیری موفق در شرکتهای تولیدی استان اصفهان (مورد مطالعه: مدیران شرکتهای تولیدی استان اصفهان)
-
تأثیر 8 هفته تمرینات پلایومتریک بر چابکی، سرعت، استقامت و توان انفجاری تکواندوکاران
-
مطالعه آزمایشگاهی استفاده از بازدارنده های ترمودینامیکی برای جلوگیری از تشکیل پدیده هیدرات گازی در پالایشگاه ششم پارس جنوبی
-
بررسی فقهی و حقوقی نقش ظهور غبن با مطالعه تطبیقی
-
بررسی معماری پایدار با رویکرد به طراحی ساختمان های نوین
-
نقش بازار سرمایه در توسعه مالکیت فکری
سوال خود را در مورد این مقاله مطرح نمایید :