-
estimating m-regimes star-garch model using qmle with parameter transformation
جزئیات بیشتر مقاله- تاریخ ارائه: 1397/02/20
- تاریخ انتشار در تی پی بین: 1397/02/20
- تعداد بازدید: 338
- تعداد پرسش و پاسخ ها: 0
- شماره تماس دبیرخانه رویداد: -
it is well known in the literature that obtaining the parameter estimates for the smooth transition autoregressive-generalized autoregressive conditional heteroskedasticity (star-garch) can be problematic due to computational difficulties. conventional optimization algorithms do not seem to perform well in locating the global optimum of the associated likelihood function. this makes quasi-maximum likelihood estimator (qmle) difficult to obtain for star-garch models in practice. curiously, there has been very little research investigating the cause of the numerical difficulties in obtaining the parameter estimates for star-garch using qmle. the aim of the paper is to investigate the nature of the numerical difficulties using monte carlo simulation. by examining the surface of the log-likelihood function based on simulated data, the results provide several insights into the difficulties in obtaining qmle for star-garch models. based on the findings, the paper also proposes a simple transformation on the parameters to alleviate these difficulties. monte carlo simulation results show promising signs for the proposed transform. the asymptotic and robust variance–covariance matrices of the original parameter estimates are derived as a function of the transformed parameter estimates, which greatly facilitates inferences on the original parameters.
مقالات جدیدترین رویدادها
-
استفاده از تحلیل اهمیت-عملکرد در ارائه الگوی مدیریت خلاقیت سازمانی و ارائه راهکار جهت بهبود
-
بررسی تاثیر ارزش وجوه نقد مازاد بر ساختار سرمایه شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران
-
بررسی تأثیر سطح افشای ریسک بر قرارداد بدهی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران
-
بررسی تأثیر رتبه بندی اعتباری مبتنی بر مدل امتیاز بازار نوظهور بر نقد شوندگی سهام با تأکید بر خصوصی سازی شرکت ها
-
تأثیر آمیخته بازاریابی پوشاک ایرانی بر تصویر ذهنی مشتری پوشاک ایرانی (هاکوپیان)
-
نقش خانواده ی پایدار در انتقال ارزش های معنوی به فرزندان در آیات و روایات
-
مقایسه سطح پلاسمایی crp، فاکتور هفت، فیبرینوژن و پلاکت، فشارخون سیستولی و دیاستولی در افراد سیگاری با سیگاری معتاد به تریاک
-
بررسی ارتباط ساختار مالکیت و کیفیت حسابرسی بر خطر سقوط قیمت سهام (مطالعه موردی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران)
-
a simultaneous removal of beryllium and ammonium–nitrogen from smelting wastewater in bench- and pilot-scale biological aerated filter
-
using improved self-organizing map for fault diagnosis in chemical industry process
مقالات جدیدترین ژورنال ها
-
مدیریت و بررسی افسردگی دانش آموزان دختر مقطع متوسطه دوم در دروان کرونا در شهرستان دزفول
-
مدیریت و بررسی خرد سیاسی در اندیشه ی فردوسی در ادب ایران
-
واکاوی و مدیریت توصیفی قلمدان(جاکلیدی)ضریح در موزه آستان قدس رضوی
-
بررسی تاثیر خلاقیت، دانش و انگیزه کارکنان بر پیشنهادات نوآورانه کارکنان ( مورد مطالعه: هتل های 3 و 4 ستاره استان کرمان)
-
بررسی تاثیر کیفیت سیستم های اطلاعاتی بر تصمیم گیری موفق در شرکتهای تولیدی استان اصفهان (مورد مطالعه: مدیران شرکتهای تولیدی استان اصفهان)
-
ارائه مدلی برای تاثیر رهبری اخلاقی بر ظرفیت انطباق پذیری سازمانی مطالعه موردی: آموزش و پرورش شهرستان بناب
-
رابطه بین سایش اجتماعی و هم آفرینی با نقش میانجی عزت نفس سازمانی در بین اعضای هیأت علمی دانشگاه های برتر ایران
-
نقش معماری و عوامل کالبدی محیط آموزشی بر تسهیل یادگیری کودکان
-
اختلال نارسایی توجه بیش فعالی و شیوه های درمانی
-
تاثیر رهبری معنوی بر انگیزش درونی کارکنان
سوال خود را در مورد این مقاله مطرح نمایید :